公司回复：报告期内创新产品包括中尺寸、折叠、Hybrid-TFT等，应用于客户旗舰机型，销售单价较高。公司已取得所有房屋建筑物不动产权证书，此前未取得证书的情形未对生产经营产生不利影响。中介机构核查确认无实质性障碍。

标的公司2024年实现净利润7.32亿元，扭亏为盈主要因产能释放、销量增长91.56%、价格提升2.13%、单位成本下降13.58%，以及技术许可收入7.77亿元。关联交易涉及技术许可收入，具有商业实质和公允性。三次评估参数差异因市场环境变化和业绩改善，预测与实际业绩匹配，定价公允。

自2023年5月24日重组申请受理至本回复日，不存在媒体对信息披露真实性、准确性、完整性提出质疑的情况，亦无重大舆情。独立财务顾问将持续关注相关舆情，如有质疑将及时核查。

公司回复：2022年实际业绩与预测差异主要因会计处理（总额法/净额法）及溢余资产损益等，不影响评估定价；2023年营业收入超预测，净利润低于预测因材料成本上升（如Mate60系列盖板）；2024年营业收入不及预测，净利润超预测因技术许可费收入。出货量预测基于自身产能、稼动率、良率提升及上市公司产线经验，具有合理性。毛利率预测依据成本结构及历史数据。折现率9.74%选取参考同行业可比案例，参数合理。

公司回复：2018年增资系合肥市政府引进OLED项目，交易对方（芯屏基金等）为国资平台，投资协议无退出条款。本次转让因上市公司需扩大产能，交易对方有资金退出需求。交易对价基于2024年3月31日加期评估值1,490,631.36万元确定，较前次评估减值11.33%，经协商后作价。支付方式包括股份和现金，剩余股权无后续收购计划。

公司回复：货币资金和理财较高但短期借款增长，因业务规模扩大需营运资金，且公司优化融资结构，提高资金使用效率，与同行业可比。长期借款147.78亿元，期限利率等已披露，本次交易后上市公司偿债风险可控。募集配套资金22亿元用于支付现金对价，具有必要性，因标的资产日常经营资金需求已由自有资金和借款覆盖。